النسب المالية هي احد المؤشرات التي نستخلصها من قوائم الشركة المالية ، والتي نستطيع من خلالها الحكم على أداء الشركة المالي. ، وبالتالي يستفيد من تلك النسب والمؤشرات الجهات الخارجية والداخلية.
أهمية النسب المالية والتحليل المالي للشركات
- أولا، الجهات الداخلية. كمجلس الإدارة والمساهمين ، حيث يحتاجون بيانات ماليه تعبر عن مدي فعالية إدارة المنشاة في استثمار وإدارة أموالهم. وقدرة المنشاة على التزامها بسداد ما عليها لهم وللأطراف الخارجيين.
- ثانيا ، الجهات الخارجية ، حيث تحتاج الجهات الخريجة تحليل المنشاة ماليا قبل إعطائها قروض على سبيل المثال. وذلك لمعرفة قدرة المنشاة على الوفاء بذلك الالتزام. ،كما ان المساهمين المستقبليين يسعون لتحليل المنشاة ماليا قبل شراء أسهمها من السوق لمعرفة مدى العائد المستقبلي على استثمار أموالهم في هذه الأسهم.
- كما ان النسب المالية والتحليل المالي من اهم إيجابياته الرقابة المالية الفعالة على الشركات(من المدير المالى/مراقب الحسابات,,,,,,,,,,).
- المقارنة مع المنشآت الأخرى.
مصادر النسب المالية المساعدة في التحليل المالي
كيف نحصل على المعلومات التي تساعد في عمل التحليل المالي؟. ، نحصل على لمعلومات والبيانات من:-
- القوائم المالية.
- تقرير مراقب الحسابات.
- التقارير الداخلية.
القوائم المالية التي تساعد في التحليل المالي واستخلاص النسب المالية
- قائمة الدخل.
- المركز المالي.
- التدفقات النقدية .
- قائمة التغير في حقوق أصحاب راس المال.
أساليب (طرق)التحليل المالي للقوائم
يوجد العديد من الطرق والأساليب المستخدمة في التحليل المالي. ، 1-التحليل الأفقي للقوائم المالية ، 2-التحليل الراسي للقوائم المالية ، 3-النسب المالية.
1-التحليل الأفقي للقوائم المالية
وذلك بمقارنة القوائم المالية الحالية بمثيلتها ، من القوائم للسنوات السابقة .
2-التحليل الراسي للقوائم المالية
وفيه نقارن بيانات معينة من القائمة المالية مع بعض البيانات الأخرى بنفس القائمة لمعرفة بعض المؤشرات المالية.
3-النسب المالية في التحليل المالي
1-3- نسب النشاط
تقيس هذه النسبة مدى كفاءة المنشاة في إدارة واستخدام موجوداتها (الأصول من نقدية وما في حكمها ومخزون ومدينون) فى تحقيق المبيعات و الربح.
- متوسط رصيد المخزون = (مخزون اول المدة + مخزون اخر المدة) ÷ 2.
- معدل دوران المخزون = تكلفة المبيعات ÷ متوسط رصيد المخزون.
- متوسط رصيد الأصول = (مجموع الأصول اول المدة + مجموع الأصول اخر المدة) ÷ 2.
- معدل دوران الأصول = صافى المبيعات ÷ متوسط رصيد الأصول.
- معدل دوران الأصول الثابتة = صافى المبيعات ÷ متوسط رصيد الأصول الثابتة.
- متوسط رصيد المدينون = (المدينون اول المدة + المدينون اخر المدة) ÷ 2.
- معدل دوران المدينون = صافى المبيعات ÷ متوسط رصيد المدينون.
- متوسط فترة التحصيل = 365 يوم ÷ معدل دوران المخزون(او المبيعات).
2-3- نسب الربحية
تقيس هذه النسبة مدى كفاءة المنشاة في تحقيق الربحية ، ومدى قدرة المنشاة على تحقيق العائد على الاستثمار الذي يرجوه المساهمين.
- هامش الربح = مجمل الربح ÷ صافى المبيعات.
- نسبة صافى الربح الى المبيعات= صافى الربح ÷ صافى المبيعات.
- العائد على الاستثمار = صافى الربح ÷ متوسط رصيد الأصول.
- العائد على حقوق الملكية = صافى الربح ÷ متوسط حقوق الملكية.
3-3- نسب السيولة
لدى كل منشاة مجموعة من الالتزامات ، منها طويل الاجل وقصير الاجل. ، وتستخدم تحليل نسب السيولة للشركة لمعرفة مدة قدرة المنشاة على الوفاء بالتزاماتها قصيرة الاجل. ، وكلما زادت هذه النسبة زادت قدرتها على أداء هذه الالتزامات. ومن هذه النسب:-
- نسبة التداول = الأصول المتداولة ÷ الالتزامات المتداولة.
- نسبة النقدية = الأصول المتداولة النقدية ÷الالتزامات المتداولة.
- صافى راس المال العامل = الأصول المتداولة – الالتزامات المتداولة.
- نسبة التداول السريعة = (الأصول المتداولة – المخزون) ÷ الالتزامات المتداولة.
4-3- نسبة المديونية
هي عكس نسب السيولة حيث تعكس مدى اعتماد الشركة على الديون والاقتراض. وذلك ، لتوفير السيولة اللازمة لنشاط الشركة وشراء الأصول. ، وبالتالي المراد من هذه النسب ، معرف أي طرق التمويل استخدمتها الشركة(مصادر داخلية “الملاك” ام خارجية)ومن هذه النسب:.
- نسبة الديون الى الأصول = مجموع الديون ÷ مجموع الأصول.
- نسبة الديون الى حقوق الملكية = مجموع الديون ÷ صافى حقوق الملكية.
5-3 – نسب الاستثمار
عادة ما يستخدم نسب الاستثمار الأطراف الخارجية. ، او المساهمين المستقبليين والذين بصدد اتخاذ قرار شراء الأسهم الخاصة بالشركة محل الدراسة.
- نصيب السهم من الأرباح المحققة = صافى الربح ÷ متوسط عدد الأسهم.
- نصيب السهم من الأرباح الموزعة = الأرباح الموزعة ÷ متوسط عدد الأسهم.
- نسبة التوزيعات النقدية = الأرباح الموزعة ÷ صافى الأرباح المحققة.
- القيمة الدفترية للسهم = حقوق المساهمين العاديين ÷ عدد الأسهم العادية.
FIFO أنواع الخصم اضمحلال الأصول الثابتة الأصول الثابتة الاهلاك التعريفات المحاسبية الخصم التجاري الخصم المسموح به الخصم النقدي الديون المشكوك في تحصيلها الديون المعدومة العملات الرقمية القوائم المالية المخزون المنظومة الضريبية الوارد أولا صادر أولا امتحان سجل المحاسبين اهلاك الأصول الثابتة برامج حسابات تأسيس الشركات في مصر تكاليف دليل الحسابات سعر الدولار سعر شهادة دخل من محاسب قانوني سلع الضريبة المضافة شجرة الحسابات ضرائب ضريبة الجدول ضريبة القيمة المضافة طرق تقييم المخزون عقوبات التهرب الضريبي فتاوى ضريبية قيود اليومية كورسات محاسبة كيف اصبح محاسب قانوني محاسب قانوني مراجعة مصاريف التأسيس معايير المحاسبة معايير المراجعة معايير المراجعة المصرية معيار الايجار مكتب محاسب قانونى نظام تكاليف الأوامر الإنتاجية نقطة التعادل
