قائمة التدفقات النقدية (معيار المحاسبة المصري رقم 4)

قائمة التدفقات النقدية من القوائم المالية الهامة لأى منشأه والتي تعتمد عليها الإدارة الداخلية. ، وبعض مستخدمي القوائم الخارجيين. ، ولهذا ابرزت لها معايير المحاسبة المصرية اهميه نسبية خاصة. ، حيث افردت لها معيار خاص بها هو معيار4 قائمة التدفقات النقدية.

تعتبر قائمة التدفقات النقدية من أهم القوائم المالية التي يعتمد عليها المستثمرون، والإدارة، والبنوك، والمراجعون لتقييم قدرة المنشأة على توليد النقدية وإدارة السيولة.

في هذا الدليل ستتعرف على:

• ما هي قائمة التدفقات النقدية؟
• ما هو معيار المحاسبة المصري رقم 4؟
• الفرق بين الطريقة المباشرة وغير المباشرة.
• كيفية إعداد قائمة التدفقات النقدية خطوة بخطوة.
• مثال عملي محلول.
• أكثر الأخطاء شيوعًا.

هدف معيار قائمة التدفقات النقدية

الهدف من وضع معيار لقائمة التدفقات النقدية هو الزام المنشاة بتقديم معلومات عن التغييرات التاريخية في النقدية وما في حكمها كخدمة لمستخدمي القوائم المالية. ، حيث ان مستخدمي قائمة التدفقات النقدية يمكنهم استبيان مدي قدرة المنشاة على توليد النقدية وما في حكمها. ، وكيفيه توظيف هذه التدفقات النقدية في انشطه التشغيل والاستثمار والتمويل.

نطاق المعيار

على كل منشأه ان تطبق هذا المعيار على تدفقاتها النقدية. ، كما ينبغي عليها عرض هذه القائمة كجزء متمم لقوائمها المالية والتي تعد كل فترة.

مزايا معلومات التدفقات المالية

قائمة التدفقات المالية قائمة مكملة للقوائم المالية التي تعدها المنشاة. ، والتي تمكن مستخدميها من تقييم مدى التغير في صافى أصول المنشاة ,وهيكلها المالي , ومدي السيولة وملائتها المالية أي قدرتها على سداد ديونها. كما يمكنهم أيضا معرفة مبلغ وتوقيت التدفقات النقدية المستقبلية وتوقعها لإحسان استغلالها. كما تمكنهم من مقارنة الأداء التشغيلي للمنشاة.

عرض (تبويبات) قائمة التدفقات النقدية

ينبغي عند عرض قائمة التدفقات النقدية عن فترة ماليه ان تبوب الى أنشطة تشغيلية , واستثمارية , وتمويلية. وذلك من اجل ان يقوم مستخدمي القوائم المالية بتقدير اثر الأنشطة على مركز الشركة المالي. ، كذلك لتقييم علاقة الأنشطة ببعضها. من الممكن أيضا ان توجد معاملة واحدة وتنقسم في النشاط الى جزئين. ، فقد يكون القرض من الأنشطة التمويلية اما فائدة القرض فتدخل ضمن الأنشطة التشغيلية.

قائمة التدفقات

↓

تشغيلية

↓

استثمارية

↓

تمويلية

اول تبويب : الأنشطة التشغيلية

كلما زادت التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية كلما دل ذلك على قدرة المنشاة على توليد التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية دون الاعتماد على مصادر تمويل خارجية. ومن امثله الأنشطة التشغيلية:

• المقبوضات النقدية من بيع البضائع والخدمات.
• الاتاوات والعمولات والاتعاب والايرادات الأخرى مع مراعاة اخذ المقبوضات النقدية.
• المدفعات النقدية للموردين سدادا لثمن البضائع والخدمات.
• كذلك المدفوعات النقدية للعاملين ونيابة عنهم.
• المقبوضات والمدفوعات النقدية لشركه التامين عن الأقساط والمطالبات السنوية لوثيقة التامين.
• المدفوعات او الاستردادات النقدية لضرائب الدخل مالم تكن متعلقة بأنشطة غير تشغيلية.
• المقبوضات والمدفوعات عن العقود المحتفظ بها لأغراض المتاجرة.

ثانيا تبويب : الأنشطة الاستثمارية

التدفقات الاستثمارية مهمة لكل منشاة حيث تمثل مدي الانفاق الذي تم من اجل الحصول على موارد تولد دخل. وتولد تدفقات نقدية مستقبلية. ومن امثله الأنشطة الاستثمارية:

• المدفعات النقدية لاقتناء الأصول الثابتة وغير الملموسة وأي أصول طويلة الاجل حتى تلك المدفوعات التي ينشا عنها أصول ثابتة.
• المقبوضات النقدية من بيع الأصول الثابتة وغير الملموسة و الأصول طويلة الاجل.
• المدفوعات النقدية لاقتناء أدوات حقوق الملكية. ، او أدوات الدين في منشئات اخري. ، او حصص في منشئات اخري.
• السلف والقروض النقدية الممنوحة للغير. والعكس صحيح حيث ان السلف والقروض النقدية المحصلة تعتبر ضمن الأنشطة التمويلية.
• المقبوضات والمدفوعات من عقود اجله و ومستقبلية وعقود خيارات وعقود مبادلة غير المتعلقة بالأغراض التجارية.

ثانيا تبويب : الأنشطة التمويلية

يجب على المنشاة عرض التدفقات النقدية من الأنشطة التمويلية وذلك من اجل معرفة مدي الأداء التمويلي للمنشاة. ومما يعتبر من الأنشطة التمويلية التالي.:

• المتحصلات من اصدار الأسهم او أدوات ملكية اخري.
• الدفوعات النقدية للملاك او استرداد اسهم المنشاة.
• المتحصلات النقدية من اصدار سندات دين غير مضمونة وقروض واوراق تجارية وسندات اخري وقروض برهن وقروض اخري سواء طويلة او قصيرة.
• السداد النقدي للمبالغ المقترضة.
• دفعات الايجار التمويلي المدفوعة من اجل تخفيض الالتزام المتعلق بالإيجار التمويلي.

الفرق بين الطريقة المباشرة وغير المباشرة لعرض قائمة التدفقات النقدية

• الطريقة المباشرة يتم بمقتضاها الاعتراف او الافصاح عن التبويبات الرئيسية للنقدية سواء مدفوعات او مقبوضات بشكل اجمالى. وذلك من السجلات المحاسبية عن طريق تعديل ارقام المبيعات وتكلفة المبيعات.
• الطريقة غير المباشرة فيتم خلالها تعديل صافي (الربح/الخسارة) بمراعاة اثر المعاملات ذات الطبيعة غير النقدية. ، والمؤجلات والاستحقاقات الناشئه عن مقبوضات او مدفوعات تشغيل لفترات لاتخص الفترة سواء ماضية او مستقبلية. ، بالاضافة الي تسوية اثار بنود الايراد او المصروف المصاحبة للتدفقات النقدية الاستثمارية والتمويلية.

الفرق بين الطريقة المباشرة وغير المباشرة

معامله التدفقات النقدية بالعملة الاجنبية

• بالنسبة للشركة الواحدة فان التدفقات النقدية الناتجة عن معاملات اجنبية. ، ينبغي تسجيلها بالعمله المحلية للمنشاة. ، وذلك باستخدام سعر الصرف الساري فى تاريخ التدفق النقدي.
• بالنسبة للشركات التابعة الاجنبية فينبغى ترجمة التدفقات النقدية الخاصة بها فى تاريخ هذة التدفقات.

مثال شامل على القوائم المالية وقائمة التدفقات النقدية المباشرة وغير المباشرة

تم استخراج البيانات التاليه لاحدى الشركات والمطلوب قائمة التدفقات النقدية. ، وذلك بالطريقة المباشرة والطريقة غير المباشرة. البيانات كالتالى.:

• تم اقتناء كافة الأسهم في الشركة ا لتابعة بمبلغ ٥٩٠ . ، وكانت القيم العادلة للأصول كالتـي مخزون 100 , عملاء 100 , نقدية 40 , اصول ثابتة 650 , موردون تجاريون 100 , ديون طويلة الاجل 200.
• نشأ مبلغ من إصدار أسهم رأس المـال. ، كمـا نـشأ مبلـغ إضـافي قـدره 250 من اقتراض طويل الأجل.
• بلغ مصروف الفوائد ٤٠٠ سدد منها مبلغ ١٧٠ أثناء الفترة. ، كما تم أيضاً أثنـاء الفتـرة الحالية سداد مبلغ ١٠٠ من مصروف الفوائد عن الفترة السابقة.
• بلغت توزيعات الارباح المدفوعة 1200.
• بلغ التزام الضرائب في بداية ونهاية الفترة على التوالى 1000و 400 . ، وقد تم الاعتـراف بضرائب إضافية بمبلغ ٢٠٠ خلال الفترة. ، كما بلغت الضرائب المحتجزة من المنبع عـن توزيعات الارباح المرحلة 100.
• تم بيع أصل ثابت بمبلغ ٢٠ علما بأن تكلفته الأصلية قدرها 80 ومجمع اهلاكة 60.
• يتضمن بند العملاء في نهاية ٢٠١٨ فوائد مستحقة بمبلغ .١٠٠.

قائمة الدخل المنتهية فى 31/12/2020

قائمة المركز المالي في 31/12/2020

كيفية إعداد قائمة التدفقات النقدية خطوة بخطوة

يعد إعداد قائمة التدفقات النقدية من أهم المهارات التي يجب أن يمتلكها المحاسب، حيث تساعد هذه القائمة على توضيح مصادر النقدية واستخداماتها خلال الفترة المالية، وتبين قدرة المنشأة على توليد السيولة اللازمة لممارسة نشاطها وسداد التزاماتها.

وفيما يلي الخطوات الأساسية لإعداد قائمة التدفقات النقدية وفقًا لمعيار المحاسبة المصري رقم (4):

الخطوة الأولى: تحديد رصيد النقدية وما في حكمها

ابدأ بتحديد رصيد النقدية وما في حكمها في بداية الفترة المالية ونهايتها من قائمة المركز المالي.

ويشمل هذا البند عادةً:

• النقدية بالصندوق.
• أرصدة الحسابات الجارية بالبنوك.
• الودائع قصيرة الأجل التي تستحق خلال ثلاثة أشهر أو أقل.
• الاستثمارات قصيرة الأجل التي يسهل تحويلها إلى نقدية دون مخاطر جوهرية.

وسيتم في نهاية إعداد القائمة التأكد من أن صافي التدفقات النقدية يفسر التغير بين رصيد أول الفترة ورصيد آخر الفترة.

الخطوة الثانية: تحديد التدفقات النقدية التشغيلية

يتم حصر جميع التدفقات النقدية الناتجة عن النشاط الرئيسي للمنشأة، مثل:

• المقبوضات من العملاء.
• المدفوعات للموردين.
• المدفوعات للعاملين.
• الضرائب المسددة.
• الفوائد المدفوعة أو المحصلة وفقًا لسياسة التصنيف المطبقة.

ويمكن عرض التدفقات التشغيلية بإحدى طريقتين:

• الطريقة المباشرة: من خلال إظهار المقبوضات والمدفوعات النقدية الفعلية.
• الطريقة غير المباشرة: بالبدء بصافي الربح ثم إجراء التسويات اللازمة للوصول إلى صافي التدفقات النقدية التشغيلية.

الخطوة الثالثة: تحديد التدفقات النقدية الاستثمارية

بعد الانتهاء من الأنشطة التشغيلية، يتم تحديد التدفقات المتعلقة بالاستثمارات طويلة الأجل والأصول غير المتداولة.

ومن أمثلتها:

• شراء الأراضي والمباني والآلات والمعدات.
• بيع الأصول الثابتة.
• شراء أو بيع الاستثمارات طويلة الأجل.
• منح القروض للغير أو تحصيلها.

وتساعد هذه التدفقات في تقييم مدى استثمار المنشأة في تنمية أعمالها وقدرتها على تحقيق تدفقات نقدية مستقبلية.

الخطوة الرابعة: تحديد التدفقات النقدية التمويلية

تشمل هذه الخطوة جميع العمليات التي تؤثر على هيكل تمويل المنشأة وحقوق الملكية.

ومن أهم أمثلتها:

• الحصول على قروض جديدة.
• سداد أصل القروض.
• إصدار أسهم أو أدوات ملكية.
• إعادة شراء الأسهم.
• توزيعات الأرباح النقدية.
• سداد التزامات عقود التأجير التمويلي.

ويُظهر هذا الجزء كيفية تمويل المنشأة لأنشطتها ومدى اعتمادها على الاقتراض أو التمويل الذاتي.

الخطوة الخامسة: حساب صافي التغير في النقدية

بعد الانتهاء من إعداد الأقسام الثلاثة، يتم احتساب صافي التدفقات النقدية وفق المعادلة التالية:

صافي التدفقات النقدية = صافي التدفقات التشغيلية + صافي التدفقات الاستثمارية + صافي التدفقات التمويلية

ثم يتم التحقق من صحة القائمة باستخدام المعادلة التالية:

رصيد النقدية أول الفترة + صافي الزيادة (أو النقص) في النقدية = رصيد النقدية آخر الفترة

إذا تساوى الطرفان، فهذا يعد مؤشرًا على أن قائمة التدفقات النقدية قد أُعدت بصورة صحيحة من الناحية الحسابية.

ملخص خطوات إعداد قائمة التدفقات النقدية

للتسهيل، يمكن تلخيص خطوات إعداد القائمة كما يلي:

نصيحة للمحاسبين: قبل اعتماد قائمة التدفقات النقدية، احرص على مراجعة تصنيف كل عملية مالية داخل النشاط المناسب (تشغيلي، استثماري أو تمويلي)، لأن أخطاء التصنيف تُعد من أكثر الأسباب شيوعًا لعدم صحة القائمة، حتى وإن كانت العمليات مسجلة محاسبيًا بشكل صحيح.باختصار بالنسبة للتشغيل هنضيف النق فى الاصول المتداوله ونطرح الزيادة فى الاصول المتداوله ونضيف الزياده فى الالتزامات المتداوله ونطرح النقص فى لالتزامات المتداوله

حل المثال قائمة التدفقات النقدية طبقا للطريقة المباشرة

قائمة التدفقات النقدية طبقا للطريقة غيرالمباشرة

💡 معلومة مهمة

قد تحقق الشركة أرباحًا كبيرة وفقًا لقائمة الدخل، لكنها تعاني من نقص حاد في السيولة. لذلك تعد قائمة التدفقات النقدية من أكثر القوائم المالية أهمية عند تقييم قدرة المنشأة على الاستمرار وسداد التزاماتها.

أخطاء شائعة عند إعداد قائمة التدفقات النقدية

يؤدي إعداد قائمة التدفقات النقدية بصورة غير صحيحة إلى تقديم معلومات مضللة عن السيولة والقدرة المالية للمنشأة، وهو ما قد يؤثر على قرارات الإدارة والمستثمرين والممولين. وفيما يلي أبرز الأخطاء التي يقع فيها المحاسبون عند إعداد القائمة، مع توضيح الطريقة الصحيحة للتعامل مع كل منها:

1- تصنيف القروض بطريقة خاطئة

من أكثر الأخطاء انتشارًا إدراج القروض ضمن التدفقات التشغيلية، بينما الأصل أن الحصول على قرض أو سداد أصل القرض يعد من أنشطة التمويل لأنه يؤثر على هيكل تمويل المنشأة وليس على نشاطها التشغيلي.

مثال:

• الحصول على قرض من البنك بقيمة 1,000,000 جنيه ➜ نشاط تمويلي.
• سداد أصل القرض ➜ نشاط تمويلي.

ملاحظة: قد يختلف تصنيف فوائد القروض وفقًا للسياسة المحاسبية المطبقة والمعايير المعمول بها، لذلك يجب الالتزام بما ينص عليه معيار المحاسبة المطبق على المنشأة.

2- اعتبار الإهلاك تدفقًا نقديًا

الإهلاك من المصروفات التي تخفض صافي الربح، لكنه لا يمثل أي حركة نقدية فعلية، لذلك لا يظهر كمدفوع نقدي في قائمة التدفقات النقدية.

وعند استخدام الطريقة غير المباشرة يتم إضافة مصروف الإهلاك مرة أخرى إلى صافي الربح لأنه سبق خصمه محاسبيًا دون خروج نقدية من المنشأة.

3- تجاهل التغيرات في العملاء والمخزون والموردين

يعتمد الكثيرون على قائمة الدخل فقط عند إعداد التدفقات النقدية، ويهملون أثر التغيرات في عناصر رأس المال العامل مثل:

• العملاء.
• المخزون.
• الموردون.
• المصروفات المستحقة.
• الإيرادات المقدمة.

وهذه البنود تؤثر بصورة مباشرة على التدفقات النقدية التشغيلية، لذلك يجب إجراء جميع التسويات اللازمة عند استخدام الطريقة غير المباشرة.

4- إهمال الضرائب المدفوعة فعليًا

من الأخطاء الشائعة استخدام مصروف ضريبة الدخل الظاهر في قائمة الدخل باعتباره التدفق النقدي، بينما المطلوب هو إظهار الضرائب التي تم سدادها نقدًا خلال الفترة بعد مراعاة أرصدة الضرائب المستحقة في أول وآخر الفترة.

5- الخلط بين الأنشطة الاستثمارية والتمويلية

يختلط الأمر أحيانًا عند تصنيف بعض العمليات، مما يؤدي إلى عرض غير صحيح للقائمة.

ومن أمثلة ذلك:

ويجب دائمًا تصنيف كل تدفق نقدي وفقًا لطبيعته الاقتصادية، وليس وفقًا للحساب المحاسبي الذي سُجل فيه.

6- إدراج العمليات غير النقدية داخل القائمة

لا يتم عرض العمليات التي لا يترتب عليها تدفقات نقدية فعلية ضمن قائمة التدفقات النقدية، حتى وإن كانت تؤثر في المركز المالي للمنشأة.

ومن أمثلة العمليات غير النقدية:

• تحويل دين إلى رأس مال.
• اقتناء أصل عن طريق إصدار أسهم.
• شراء أصل بعقد تأجير تمويلي دون سداد نقدي عند التعاقد.

وعادةً يتم الإفصاح عن هذه العمليات في الإيضاحات المتممة للقوائم المالية، وليس ضمن بنود قائمة التدفقات النقدية.

7- عدم مطابقة صافي التغير في النقدية مع قائمة المركز المالي

بعد الانتهاء من إعداد القائمة يجب التأكد من أن:

صافي الزيادة أو النقص في النقدية + رصيد النقدية أول الفترة = رصيد النقدية آخر الفترة

وإذا لم تتحقق هذه المعادلة، فهذا يشير غالبًا إلى وجود خطأ في التصنيف أو في احتساب أحد التدفقات النقدية.

نصائح لتجنب الأخطاء

لضمان إعداد قائمة تدفقات نقدية دقيقة ومتوافقة مع معيار المحاسبة المصري رقم (4)، يُنصح بما يلي:

• مراجعة تصنيف كل تدفق نقدي قبل إدراجه في القائمة.
• الاعتماد على قائمة المركز المالي وقائمة الدخل معًا وعدم الاكتفاء بإحداهما.
• إجراء تسويات رأس المال العامل بدقة عند استخدام الطريقة غير المباشرة.
• التحقق من أن صافي التغير في النقدية يطابق التغير الفعلي في بند النقدية وما في حكمها.
• الالتزام بمتطلبات معيار المحاسبة المصري رقم (4) عند تصنيف وعرض التدفقات النقدية.

شرح معيار قائمة التدفقات النقدية بالفيديو

تجد هنا رابط لشرح معيار التدفقات النقدية مقدم على اليوتيوب. ، من الجمعية المصرية للمحاسبين والمراجعين المصريين. ، مقدمة الدكتور الفاضل ا/محمد حسن عبد العظيم القطان مدير عام فحص بمركز كبار الممولين.

المحاسب القانوني أحمد فتحي

محاسب قانوني ومراقب حسابات معتمد بخبرة تمتد منذ عام 2006، متخصص في الضرائب المصرية وتأسيس الشركات، وخبير في تصميم الأنظمة المحاسبية المتقدمة وحلول الربط الإلكتروني. مؤسس منصة “محاسب عربي/arabicaccountant.com” لتقديم الحلول المالية والتعليمية المتكاملة.